Katki! 6,2 miljardi dollari suurune mega omandamine, Syure võidakse erastada CD&R poolt!

Ülemaailmne juhtiv toidu- ja kaitsepakendilahenduste pakkuja Huayueer Company teatas hiljuti, et on jõudnud lõplikule kokkuleppele erakapitali investeerimisfirma CD&R fondiga ligikaudu 6,2 miljardi dollari eest, soetushinnaga 42,15 dollarit aktsia kohta sularahas.

Pressiteate kohaselt on tehingu koguväärtus 10,3 miljardit dollarit. Tehingu on heaks kiitnud Huayueeri direktorite nõukogu ja see peaks eeldatavasti lõpule jõudma 2026. aasta keskpaigaks, kui regulatiiv ja aktsionärid peavad heaks kiitma. Huayueer eemaldatakse New Yorgi börsilt ja temast saab eraettevõte. Leping võimaldab Huayueeril 16. detsembril lõppeva 30 päeva jooksul aktiivselt otsida teisi omandamise pakkumisi.

Tehingu tuum: 41% sularaha väärtusest lisatasuga
Lepingu tingimuste kohaselt saab iga Xiyueli aktsionäridele kuuluv lihtaktsia 42,15 dollarit sularahas. See hind on aktsionäridele kahtlemata atraktiivne kõrge preemia.
41% preemia: võrreldes Xiyueli muutumatu aktsiahinnaga 14. augustil 2025.
24% lisatasu: võrreldes Xiyueli 90-päevase mahuga kaalutud keskmise hinnaga (VWAP) 12. novembril 2025.
Henry SR Keizer rõhutas: "Pärast erinevate strateegiliste võimaluste hoolikat hindamist viimase aasta jooksul on juhatus kindel, et see tehing toob märkimisväärset väärtust ning on meie aktsionäride ja ettevõtte huvides. Ta ütles, et tehing annab Sea Joeli aktsionäridele kohese ja kindla väärtuse üsna kõrge preemiaga, võimaldades samal ajal ettevõttel oma pikaajalist -strateegiat paremini ellu viia.
Alustage uut peatükki: kiirendage ümberkujundamist ja pidevat innovatsiooni
Seale president ja tegevjuht Dustin Semacher näeb seda päeva kui "pöördepunkti" ettevõtte teekonnal. Ta ütles, et ootab põnevusega koostööd CD&R-iga, millel on laialdased kogemused tööstus- ja pakenditööstuses, et alustada järgmist kasvufaasi.
Semach märkis, et see tehing ei too Xiyueli aktsionäridele mitte ainult olulist ja riskantset{0}}kontrollitavat väärtust, vaid kiirendab ka ettevõtte jätkuvat ümberkujundamist. CD&R lisamine suurendab oluliselt Xiyueli võimet investeerida oma toidu- ja kaitseäri arendamisse, säilitades samal ajal kliendi-esimese filosoofia. Ta usub, et läbi kiirema innovatsiooni, suuremate võimete ja laiema haarde suudab ettevõte luua rohkem väärtust klientidele ja rohkem võimalusi töötajatele.
Seale'i tooted ja teenused hõlmavad laia valikut lõppturge, sealhulgas värsket valku, toiduaineid, vedelikke, meditsiini- ja bioteadusi, e-kaubandust ja jaemüüki, logistikat ja tööstust. Ettevõttel on maailmas-tuntud lahendusbrändid, sealhulgas CRYOVAC® toidupakendid, Xiyuel ® kaitsepakendid, LIQUIBOX® vedelpakendite süsteem, AUTOBAG® automatiseeritud pakkimissüsteem ja klassikaline BUBBLE WRAP® pakend. Ettevõtte käive oli 2024. aastal 5,4 miljardit dollarit ja ettevõttes töötas ligikaudu 16 400 inimest, teenindades kliente 117 riigis.
CD&R lubadus: pikaajaline{0}}investeering ja väärtuse loomine
CD&R partner Rob Volp rääkis Xiyueli väärtusest väga hästi. Ta märkis, et Xiyuel on "ülemaailmne tippettevõte", millel on andekas juhtmeeskond, juhtivad ärisegmendid ja atraktiivsed põhialused.
CD&R on optimistlik Cieli tugeva ärivundamendi suhtes, mis hõlmab tema juhtpositsiooni tööstuses, lojaalset tööjõudu, sügavaid kliendi- ja tarnijasuhteid, diferentseeritud tooteportfelli ja tipptasemel tegevust. CD&R on pühendunud Cieli jätkuvate investeeringute toetamisele oma inimestesse, varadesse ja tooteportfelli ning loodab tihedat koostööd Ciele tippjuhtkonnaga, et saavutada pikaajaline väärtus{1}}.
1978. aastal asutatud CD&R on juhtiv erakapitali investeerimisühing, mille strateegia on luua tugevam ja jätkusuutlikum äri, ühendades laialdase investeerimiskogemuse ja põhjaliku tegevusvõime, pidades silmas pikaajalist-väärtuse loomist ning rõhuasetust ennetavale ettevõtte juhtimisele ja mõjule.
Tehingute taust: Puhaskasum kasvas jõudsalt 178%.
Väärib märkimist, et enne omandamise väljakuulutamist näitas Xiyueli viimane finantsaruanne tugevat kasvutempot.
Vaatamata globaalse majanduskasvu aeglustumise väljakutsetele jäi Seattle'i 2025. aasta kolmanda kvartali tulemused muljetavaldavaks: kvartali tulud olid 1,351 miljardit dollarit, mis on põhimõtteliselt muutumatu, võrreldes eelmise aasta sama perioodi 1,345 miljardi dollariga. Kolmanda kvartali puhaskasum oli ligikaudu 255 miljonit dollarit, mis on hämmastav 178% kasv võrreldes eelmise aasta sama perioodi 91,7 miljoni dollariga.
Esimese kolme kvartali kumulatiivse olukorra põhjal otsustades oli ettevõtte kogutulu 3,959 miljardit dollarit, mis on veidi väiksem kui eelmise aasta samal perioodil 4,02 miljardit dollarit, kuid esimese kolme kvartali puhaskasum ulatus 462 miljoni dollarini, mis on märkimisväärne kasv eelmise aasta sama perioodi 272 miljonilt dollarilt. Pilkupüüdvad finantsandmed pakuvad kahtlemata tugevat fundamentaalset tuge selle kõrge-lisatasu omandamisel.
Tehingu üksikasjad ja rahastamise kord
Seattle'i direktorite nõukogu kiitis tehingu ühehäälselt heaks ja see peaks lõppema 2026. aasta keskel, eeldusel, et aktsionärid on heaks kiitnud, regulatiivne heakskiit ja muud tavapärased sulgemistingimused.
Lepingu tingimuste kohaselt võib Xiyuel 30-päevase "päringuperioodi" jooksul pärast lepingu allkirjastamist kolmandatelt isikutelt aktiivselt küsida muid omandamisvõimalusi ning talle võidakse anda täiendavalt 15 päeva, et pidada läbirääkimisi lõpliku lepingu sõlmimiseks sobivate osapooltega. Ciel ütles, et ta ei kavatse avaldada pakkumise protsessi edusamme, välja arvatud juhul, kui seda peetakse vajalikuks või sobivaks.
Finantseerimise osas on CD&R investeerimisfondid võtnud kohustuse pakkuda omakapitali finantseerimist. Võlarahastust pakub tugev konsortsium, mida juhivad JPMorgan Securities LLC, Bank of America Securities, BNP Paribas Securities, Goldman Sachs, UBS Investment Bank ja Wells Fargo ning Citigroup, Mizuho Bank ja Royal Bank of Canada Capital Markets on samuti võtnud kohustuse pakkuda CD&R rahastamist. Pärast tehingu lõpuleviimist jääb Seattle'i peakorter Põhja-Carolinasse Charlotte'i.